DESCRIEREA CURSULUI
În finanțe, profitul poate arăta bine, dar cash-ul decide supraviețuirea. Acest curs te duce direct în zona care contează în decizie: cum construiești și interpretezi cash-flow-ul, cum separi rapid un “cash-flow sănătos” de unul care ascunde tensiuni și cum faci previzionări credibile ca să eviți surprizele.
Înveți practic: metodele directă și indirectă, aproximări utile când nu ai cash-flow complet, plus o metodologie de forecast cu ipoteze, scenarii și iterații. Iar la final adaugi un modul de AI pentru analiză avansată — predicții, detecție de anomalii și insight-uri automate, ca să câștigi viteză fără să pierzi controlul.
Cursul face parte din traseul de învățare Risk Next-Gen, compus din: Inteligenta Artificiala in Afaceri → Analiză financiară și instrumente AI → Matematică aplicată și machine learning în managementul riscului.
Format: interactiv (prezentare + demo-uri + exerciții).
OBIECTIVELE CURSULUI
- Să transformi cash-flow-ul într-o radiografie a stabilității: ce îți spune despre bonitate și risc;
- Să citești și să interpretezi cele 3 fluxuri (operațional / investiții / finanțare) și legătura lor cu strategia;
- Să construiești cash-flow prin metoda directă și metoda indirectă (și să recunoști capcanele);
- Să folosești aproximări rapide ale lichidității (cicluri/rotații) când nu ai date perfecte — și să știi când te pot păcăli;
- Să faci previzionări de cash pe ipoteze credibile, cu scenarii și iterații (template + interpretare);
- Să folosești AI ca accelerator: predicții, anomalii, insight-uri și rapoarte automate din date.
GRUPUL ŢINTĂ
Cursul se adresează managerilor, specialiștior de business, risk, compliance, IT, data, consultanți
CONŢINUT
Secțiunea 1: Cash-flow & lichiditate: baza stabilității financiare
Înțelegi cum se construiește cash-flow-ul și cum îl folosești ca „radiografie” a stabilității financiare
- Baza contabilă: cum sunt structurate situațiile financiare și ce contează pentru cash
- Ce îți spune cash-flow-ul, de fapt: informația pe care nu o vezi în profit
- Cum se construiește fluxul de lichidități: logică, pași și capcane
- Interpretare și indicatori: semnale de alarmă și concluzii rapide
Secțiunea 2: Cele 3 fluxuri: operațional, investiții, finanțare (și ce spun despre strategie)
Operațional, investiții, finanțare – și cum reflectă strategia companiei
- Metoda directă: cash „pe bune” (încasări vs. plăți)
- Metoda indirectă: cum ajungi de la profit la cash
- Formate alternative: cum îl adaptează analiștii pentru decizii rapide
- Exerciții: cash-flow direct vs. indirect, cu interpretare
Secțiunea 3: Lichiditate fără cash-flow complet: evaluări rapide și aproximări utile
Când nu ai cash-flow complet: cum aproximezi lichiditatea din cicluri și rotații
- Indicatori care aproximează cash-ul: ciclul numerarului, stocuri, creanțe, datorii
- Când îi poți folosi și când te pot păcăli: acuratețe și limite
- Exerciții: evaluări rapide ale lichidității pe cazuri
Secțiunea 4: Previzionare cash: ipoteze, scenarii și control
Prognoza cash-ului: de la ipoteze credibile la scenarii și iterații
- De ce previzionarea cash-ului e „diferența dintre control și surprize”
- Ipoteze credibile: cum estimezi vânzări, încasări, plăți și CAPEX
- Iterații și stadii: cum construiești prognoza pas cu pas și cum o verifici
- Exerciții: previzionarea fluxului de lichidități, cu template și interpretare
Secțiunea 5: Studii de caz: diagnostic + soluții pentru echilibru
Aplici analiza și previzionarea pe situații reale: identifici dezechilibre și propui soluții
- Studiu de caz: diagnostic de lichiditate și soluții pentru stabilitate financiară
Secțiunea 6: AI pentru analiză avansată: predicții, anomalii și insight-uri automate
AI ca accelerator: predicții, detecție de anomalii și insight-uri automate
- Modele predictive: cum estimezi performanța financiară mai devreme și mai bine
- Corelații și anomalii: detectezi devieri înainte să devină probleme
- Insight-uri și rapoarte automate: din date la concluzii în câteva minute
LECTORI
Tiberiu Mihai, MBA, are o experienţă de peste 28 ani în domeniul bancar, cu specializare în domeniul evaluării riscului de credit, acoperind ariile riscului operativ (underwritting) şi strategic, precum şi analiza financiară a companiilor. În ultimii 20 ani a ocupat poziţii de middle management in sistemul bancar si are o bogată experienţă în domeniul analizei bonităţii şi a capacităţii de plată a companiilor, acoperind o largă paletă de industrii. De asemenea, în ultimii 12 ani, a fost implicat în dezvoltarea şi implementarea modelelor de rating corporate. Este absolvent al ASE Bucureşti, Facultatea de Management şi al unui program de Master cu specializarea Management Financiar şi Pieţe de Capital, deţine Diploma MBA a Universite de Montreal – HEC Montreal, a participat la programe de specializare în machine learning si inteligenta artificiala în străinătate. S-a alaturat echipei de lectori/experţi asociaţi ai IBR în anul 2015.
Cezar Chirilă, deține un doctorat în Finanțe Cantitative (summa cum laude), obținut în anul 2013 la Frankfurt School of Finance & Management. Din 2024 face parte din sistemul bancar elvețian, unde proiectează și implementează sisteme de risc bazate pe inteligență artificială și fluxuri de analiză care susțin administrarea unui portofoliu global de credite de aproximativ 700 miliarde USD. În perioada 2017–2024 a activat în cadrul Credit Suisse (Elveția), ocupând funcțiile de Senior Portfolio Risk Manager și Senior Economic Risk Capital Modeler, contribuind la dezvoltarea motoarelor de capital economic și a soluțiilor complete de analiză a riscului. Între 2014 și 2017 a coordonat echipa de modele de rating și parametri de risc din cadrul BCR, în Departamentul de Management Strategic al Riscului. A participat la proiecte privind testele de stres, implementarea standardului IFRS 9 și implementarea abordării bazate pe ratinguri interne (IRB) pentru portofoliile de retail, corporate și municipalități ale băncii. În cadrul BCR a inițiat și dezvoltat „Credit Risk Workshop”, un program dedicat studenților din ultimul an de master la Academia de Studii Economice din București și la Facultatea de Matematică. În prezent, predă la University of Zurich, la Frankfurt School of Finance & Management și la Universitatea Alexandru Ioan Cuza din Iași și lector al Institutului Bancar Român, din anul 2014. Anterior, a fost profesor asociat la Academia de Studii Economice din București, unde a predat managementul riscului în cadrul Școlii Doctorale de Finanțe și Bănci (DOFIN) și al programului de master de cercetare în finanțe (CEFIN). De asemenea, a fost cadru didactic asociat la Universitatea din București, unde a predat riscul de credit în cadrul programului de master de Matematică Aplicată.
DURATA ŞI PERIOADA DE DESFĂŞURARE A CURSULUI
Cursul se desfăşoară pe durata a 1 zi (8 ore).
18 septembrie 2026, orele 9:00 – 17:00
Înscrierea la curs se face prin completarea fişei de înscriere. O puteţi descărca de aici şi, după ce o completaţi, o puteţi transmite responsabilului de curs pe e-mail.
Cursul se va livra ONLINE, pe platforma Zoom.
La finalul cursului, participanţilor li se vor transmite pe email: suportul de curs, linkul pentru evaluarea cursului şi certificatul, emis de IBR (sub egida membrilor fondatori: BNR şi ARB), cu 7 credite de dezvoltare profesională continuă (CPDs).
Pentru tariful cursului şi alte detalii vă rugăm să ne contactaţi telefonic sau prin e-mail.
PERSOANA DE CONTACT:
Georgiana Gojgărea
Training specialist
Telefon: 0748.886.819
e-mail: georgiana.gojgarea@ibr-rbi.ro